Since last decade, weather derivatives have been traded by Chicago Mercantile Exchange(CME) to hedge the weather risk. In addition to HDD,CDD and CAT, which are index written on the temperature in U.S. and Europe, Pacific ...

Implied volatility can be considered as a function of strike level and time to maturity. As it is calculated from the actual trading options, it contains dynamic, multi-dimensional information of options, modelling the ...

Optimizing capital allocation by better estimating probability of default requires generally new model selection. An analysis of German solvent and default companies was performed using the promising Support Vector Machines ...

In Zeiten, in denen immer mehr Daten über einzelne Individuen gesammelt werden, liegt es nahe, dass diese für die ökonomische Forschung nicht mehr unberücksichtigt blei- ben. Die Anzahl an Publikationen welche sich mit ...

In dieser Arbeit wird der bedingte Value at Risk (CoVaR) mittels eines multivariaten HEAVY- und GARCH- Modells auf Basis von verschiedenen realisieten Kovarianzmaßen geschätzt. Die systemischen Risikoschätzer werden mithilfe ...

In dieser Arbeit wird eine Regressionsanalyse für die Verkehrsunfallstatitik im Raum Deutschland für den Zeitraum 1991 bis 2014 durchgeführt. Es wird untersucht, ob ein Zusammenhang zwischen der Unfallrate und der jährlichen ...

Dieses Papier befasst sich mit einer Vorhersagemodellierung Problem und stellt die Werkzeuge und die Vorgehensweise, um es zu bekämpfen.

In dieser Masterarbeit wird das asymptotisch optimale Kelly Portfolio, im Gegensatz zum Mittelwert/Varianz Ansatz, implementiert und in einer Simulationsstudie, wie auch auf empirischer Basis getestet. Das hauptsächliche ...

Copulas erfreuen sich immer größer werdender Beliebtheit in der multivariaten Statistik und im Anwendungsbereich der Finanzwissenschaft. Diese wissenschaftliche Arbeit untersucht die Auswirkungen von Misspezififikation ...